“基金二季度前十大重仓股曝光 三季度预期谨慎”

基金第二季度报告今天公布。 私募股权基金仓位整体下降0.64个百分点。 除了继续小幅加息tmt板块外，基金在二季度“重拾旧爱”，大幅加息之前退出的金融板块，新兴产业投资“一边倒”的趋势“降温”。

据天相数据统计，二季度末665只股票比私募股权基金平均仓位77.92%，比一季度末下降0.64个百分点。 其中开放式混合基金的职位平均下降1.95个百分点，但混合基金的职位弹性在空之间较大，反映出基金经理整体市场情绪较为谨慎。

在另一个配置方面，二季度基金继续加强新闻传播、软件、新闻技术服务业和以文化、体育、娱乐业为代表的tmt领域，但增速略有放缓，比一季度末分别增长22亿美元和32亿美元，配置比例

值得观察的是，从去年开始持续减持的金融板块也在第二季度成为基金声援对象。 据统计，二季度基金增持金融板块市值达到90.80亿元，上涨0.8个百分点，在各行业中市场价格和比例均居首位，金融成为二季度基金最“热衷”的板块。

另一方面，在减息领域，制造业二季度人气下滑明显，基金减息市值达到138.49亿元，配置比例下降1.09个百分点。 房地产板块抛售的趋势持续，二季度基金减少37亿4000万美元，下降0.36个百分点。

在个股方面，基金第二季度增持媒体板块的华策电影为24.59亿，增幅最大。 此外，长安汽车等新能源汽车主题股、中国平安等蓝筹股也大幅加息的基金减持主要集中在支出和医药行业，伊利股、云南白药二季度分别遭遇53.80亿和26.46亿的减持，在减持排行榜上位居前两位。

从整体上看，基金经理对三季度行情预期相对谨慎，以估值合理的高质量增长股为核心配置，逐步掌握动态估值低、收益明确性大的超跌白马股，已成为当前普遍的投资战略。