“借道基金 掘金 “一带一路”概念股”

今年以来，随着牛市行情的加强，市场关注全面开花，“一带一路”成为除国企改革和军工改革外，被提及次数最多的a股核心主题投资概念。 一方面，政策层面的详细文件层出不穷，另一方面，“一带一路”的重要推动力aiib得到了英、法、德等多个重要国家的积极响应。 作为我国重要的中长时间快速发展战术，“一带一路”不仅比较有效地拓展了我国战术的快速发展空之间，增进了与周边国家的合作，而且在沿途基础设施相关的铁路、道路、桥梁、港口等领域也取得了长足的快速发展

受益于“一带一路”的相关证券主要包括交通运输类、建筑建材类、基础设施类、上游原材料类、旅游类、金融类、沿线地区类等。 光大证券表示，“一带一路”将成为未来三至五年串标超市投资的主线。 兴业证券表示，“一带一路”的重挫犹如一阵风，但受益于“一带一路”的系统性行情可能会持续3-5年。 在此背景下，相关领域和企业将获得巨大的利润和估值来修复双重投资机会。

数据显示，过去一年，中证“一带一路”指数涨幅达86.83%，营口港、中国中铁和中铁二局等30只概念股股价翻番。 得益于“一带一路”概念股的集体爆发，重新配置相关股权的基金也取得了相当大的收益。 许多“先知先觉”机构已经从去年三季度开始在新疆、宁夏等地早先传出丝绸之路建设股。 例如，银华的核心价值最好在第三季度重新进入天山股票前十的流通股东，增资股份数为1360万股，持股比例为1.55%，是第二大流通股东。 工银核心价值股和诺亚柔性配置在第三季度增持新疆城建，成为前十大流通股东。 持股比例分别为0.89%和0.24%。 华商新量、汇晋信动态战略和汇晋信龙腾股分别成为宁夏建材前十大流通股东，持股比例分别达到0.47%、0.33%、0.26%。 另外，结合铁路建设和恢复核电的概念，与其相关的基础设施、港口、铁路等上市公司也受到基金的关注。 截至去年四季度末，中国铁建、中国电建、上海电气、中国南车、中国北车、三一重工、广汇能源等个股获得基金重仓配置。

有分析认为，“一带一路”很难用“抓大抓小”的方法进行操作，短期炒作可能不会立刻生效。 因此，投资者也可以购买并持有相关主题基金的长线。 目前，以“一带一路”概念股为投资标的自主管理型主题基金包括华安新丝绸之路和国投UBS新丝绸之路基金。 其中，华安新丝绸之路将最重要的投资方向定位为费用和高端制造等相关领域内的证券，持续跟踪相关政策在国家相关战术和相关领域内的配比和重点，动态调整和更新了产品在“一带一路”相关各行业的投资比例。 国投UBS的新丝绸之路是混合基金，股票仓位可以达到0~95%，其中80%以上的非现金资产将投资于“一带一路”主题股。 与股票型基金相比，国投UBS新丝绸之路的仓储结构更灵活，更容易捕捉阶段性行情。 此外，该基金综合运用事驱等五大投资战略，充分挖掘“一带一路”战术中的投资机会。

总体而言，受益于“一带一路”大战术的股票将成为慢阻星，在未来相当长的一段时期内，将持续高速增长，相关主题基金也将迎来红利获得期。